FRANCE : CAC 40

Ce site propose une cotation boursière répondant strictement aux principes juridiques. En effet, l'information boursière actuelle est erronée et non adaptée aux épargnants et investisseurs non avertis

MAINTENANT TOUT EST ÉCRIT

25 06 21 DERNIÈRE DÉCLARATION AMF

A lire : L'AMF publie ses constats à l’occasion d’un exercice de supervision européen sur la gestion de la liquidité dans les OPCVM

Information Indice Cac 40

CE SITE A FAIT L'OBJET D'UNE INFORMATION TOTALE AUPRES DE L'AUTORITE DES MARCHES FINANCIERS FRANCAISE.

NOTAMMENT EN DATE DU 10 06 11 AUPRES DE SON PRESIDENT JEAN-PIERRE JOUYET.

MONSIEUR JOUYET A REPONDU ETRE "PARTICULIEREMENT INTERESSE" EN DATE DU 24 08 11. Voir courrier de réponse

ET LA REPONSE DE SON SUCCESSEUR MONSIEUR RAMEIX, VIA MONSIEUR FRANCOIS DENIS DU PEAGE, QUI ECRIT "OPPORTUN" EN DATE DU 16 09 13. Voir courrier de réponse

Ces courriers prouvent indéniablement l'honnêteté des présidents Jean-Pierre JOUYET et Gérard RAMEIX

Souvenez-vous : Article " Marchés financiers: l’ivresse des sommets"

"Le gouverneur de la Banque d’Angleterre, Mark Carney, commentant les pratiques de fonds d’investissement, sans les nommer. Ceux-ci promettent une liquidité illimitée, c’est-à-dire la possibilité pour l’épargnant de revendre son placement à tout moment, alors qu’ils détiennent eux-mêmes des actifs « fondamentalement illiquides », impossibles à céder rapidement. « Ces fonds sont bâtis sur un mensonge », a martelé le patron de la Bank of England. Ils menacent surtout de créer un mouvement de panique si la défiance surgit brutalement, entraînant des retraits massifs de l’épargne investie."

La Variation Humainement Responsable (VHR) mentionnée en complément informationnel à l’indice officiel n’extrapole pas la hausse ou la baisse boursière réalisée par un petit nombre de porteurs à tous les porteurs de titres, mais divise, en parfait respect du principe juridique d'égalité des porteurs de parts, le gain ou la perte du jour sur l’ensemble des porteurs de parts. Trouvez-vous normal que la valorisation quotidienne de votre patrimoine dépend du chiffre qu’ont gagné ou perdu les spéculateurs boursiers à 17h30 ? Trouvez-vous normal de subir des frais et impôts calculés sur cette aberration ?

Le tableau ci-dessous a été réalisé à partir des cours de clôture issus de la plateforme de négociation de NYSE Euronext.

Dans les faits, le cours officiel - qui est le cours de la Variation Spéculative du Jour (VSJ) - est litigieux voire trompeur.

MISE A JOUR TERMINEE DE NUIT

LE DELAI DE MISE A JOUR EST DU A L'ATTENTE DE LA PUBLICATION DES ÉCHANGES DE VOLUMES DE TITRES DE FIN DE SÉANCE ET AU DOW JONES

19 02 21 Quelle plus belle preuve de l'incohérence financière des indices, que le Dow Jones du 19 02 21 à zéro, alors que toutes les actions ont connu des variations allant de +5% à -2,21% ?

Ce site est dédié aux épargnants non avertis en support des autorités, des professionnels comptables, financiers et juridiques (avocats, notaires..) qui intègrent l'honnêteté dans leurs prestations. Tôt ou tard, le scandale des valorisations comptables des fonds communs de placement vendues aux épargnants non avertis, comme étant l'équivalent d'un prix financier fera la Une de la presse et des Tribunaux. 99,99% des fonds communs de placement ont été transformés volontairement en pyramides de Ponzi. En clair, en une escroquerie. Là où l'agriculture a connu les dérives des pesticides et autres silences, si nous ne faisons rien le monde financier va connaître le scandale des fonds communs de placement vendus comme des produits financiers. Scandale menant à la perte de chance, à l'abus de confiance et à l'escroquerie des épargnants non avertis et au détournement des capitaux qui auraient dû être investis dans l'économie productive. Prenez le temps de lire les déclarations officielles sur cette réalité reprise dans les courriers envoyés aux institutions. Visitez ce site, contestez les propos de ce site et je vous répondrai.L'ampleur croissante des crises répétitives et l'expérience H2O sont des avertissements.

CI-DESSOUS, TROIS ARTICLES QUI PRENNENT TOUT LEUR SENS AUJOURD'HUI.

QUEL MEILLEUR JUGE QUE LE TEMPS ?

2 octobre 2008 : Changement de système de cotation. Proposition

24 décembre 2008 : Cotation socio-économique ou cotation socio-financière ?

10 11 20 Article du Professeur Marc Chesney publié dans Domaine Public en Suisse

TOUTE REPRISE PAR AUTRUI DE PEU OU PROU MES IDEES ET/OU REFLEXIONS SANS MON ACCORD NE POURRAIT ETRE CONSIDEREE QUE COMME UN ABUS OU D'AUTRES QUALIFICATIONS JURIDIQUES.

L'OBJECTIF DE CE SITE EST DE METTRE FIN A LA DÉSINFORMATION FINANCIÊRE MENANT A LA GÉNÉRALISATION DE FAITS JURIDIQUES ALLANT DE LA PERTE DE CHANCE, A L'ABUS DE CONFIANCE ET A L'ESCROQUERIE DES ÉPARGNANTS.

TOUS LES PROPOS SERONT ÉTAYES PAR DES DÉCLARATIONS OFFICIELLES DES PLUS HAUTES INSTANCES FINANCIÈRES ET COMPTABLES.

Juridiquement, l'égalité des porteurs de parts (investisseurs) étant de mise, les % de distorsion ou de désinformation repris dans les tableaux de ce site pourraient être susceptibles de servir de base juridique à toute demande de dédommagement.

Ci-dessous, la colonne "Ratio Volumes J/J-1" vous permet d'affiner votre perception de l'évolution des réalités de la variation quotidienne des volumes et des cours.

MISE A JOUR DE NUIT OU EN MATINÉE DU LENDEMAIN

LE DELAI DE MISE À JOUR EST DU À L'ATTENTE DE LA PUBLICATION DES VOLUMES DE TITRES DE FIN DE SEANCE, ET AU FAIT QUE JE TIENNE A FAIRE LA MISE À JOUR DU SITE MANUELLEMENT.

De par le nombre de variables et mon intervention dans la mise à jour, il peut y avoir des failles de présentation. Cela dit, écrire quotidiennement les chiffres leur donne une toute autre valeur et ouvre à une compréhension plus affinée.

L'important est de comprendre la philosophie et l'intérêt de la démarche.

L'ENSEMBLE DE MES TRAVAUX NE POUVANT ETRE DEVELOPPE QUE DANS UN ENVIRONNEMENT PRECIS. TOUTE REPRISE PAR AUTRUI DE PEU OU PROU MES IDEES ET/OU REFLEXIONS SANS MON ACCORD NE POURRAIT ETRE CONSIDEREE QUE COMME UN ABUS, VOIRE UNE FRAUDE OU D'AUTRES QUALIFICATIONS JURIDIQUES.

L'important est de comprendre la philosophie et l'intérêt de la démarche.

Tôt ou tard, le scandale des valorisations comptables des fonds communs de placement vendues aux épargnants non avertis comme étant l'équivalent d'un prix financier fera la Une de la presse et des Tribunaux.

Tableau au 17 09 21 Source Euronext / Date du dernier contrôle des volumes et flottants 08 09 21. Prochain contrôle en novembre.

CAC 40 officiel (Variation Spéculative du jour) : -0,79%  / CAC 40 en Variation Humainement Responsable prenant en compte la faiblesse des volumes échangés : -0,05%

Pour l'indice CAC 40, la variation humainement responsable est la variation officielle pondérée par les volumes échangés de tous les constituants de l'indice. Le flottant de l'indice CAC 40 est la somme des flottants de ses constituants. La formule est :

La variation humainement responsable est la variation officielle pondérée par les volumes selon la formule:

Par souci de cohérence, nous avons pris comme référence le % de désinformation le plus faible lorsque le flottant était supérieur à 10% comme base de pondération de la VSJ (Variation Spéculative du Jour), aujourd'hui c'est 93,39% pour EUROFINS SCIENTIFIC SE.

-0,79%(%) - 93,39% = -0,05%

L'effet de levier entre la Variation Humainement Responsable et la Variation Spéculative du Jour a été de 15,80.

Qui dit mieux !

Monsieur Claude BEBEAR, président d’honneur d’Axa, dans La Tribune du 25 août 2009 : « Cela n’a aucun sens de comptabiliser dans l’instant une valeur de marché qui ne reflète pas la valeur des actifs. Cela accélère la formation de bulles ou la production de krachs sans donner une image fidèle des entreprises. Il faut aussi réglementer les agences de notation dont les notes ne sont pas suffisamment transparentes et lisibles. Cela frise parfois la malhonnêteté. »

Et si le % de désinformation ou l'effet de levier pouvait être un indice "Pyramide de Ponzi" ?

Informations prises de nuit.

Le contrôle des volumes totaux et des flottants des titres ci-dessous se faisant mensuellement, il peut y avoir des variations importantes des volumes lors des mises à jour. C'est tout l'intérêt de ce site qui reste à ma connaissance sans égal. Cela dit, la marge d'erreur existe car obtenir une information cohérente sur les flottants semble des plus ardues.

Jeu du jour : Quel titre annonce une hausse de 3,47% qui, après pondération par la faiblesse des volumes échangés, devient une hausse de 0,0928% ? Soit un effet de levier de création de richesse fictive de 37,39 (3,47/0,0928)

Quel titre annonce une baisse de 6,46% qui, après pondération par la faiblesse des volumes échangés, devient une baisse de 0,05% ? Soit un effet de levier de destruction de richesse de 129,20 (6,46/0,05)

Réponse dans le tableau ci-dessous

Suivant les cas, pour les ordinateurs portables, n'oubliez pas de mettre en plein écran, merci.

Juridiquement, l'égalité des porteurs de parts (investisseurs) étant de mise, les % de distorsion ou de désinformation repris dans les tableaux de ce site pourraient être susceptibles de servir de base juridique à toute demande de dédommagement.

Tôt ou tard, le scandale des valorisations comptables des fonds communs de placement vendues aux épargnants non avertis comme étant l'équivalent d'un prix financier fera la Une de la presse et des Tribunaux.

Le tableau ci-dessous a été réalisé à partir des cours de clôture issus de la plateforme de négociation de NYSE Euronext.

Dans les faits, le cours officiel - qui est le cours de la Variation Spéculative du Jour (VSJ) - est litigieux voire trompeur.

Les informations ci-dessous , étant dépendantes de la qualité des informations disponibles sur internet et notamment sur les sites Euronext, abcbourse, Boursorama, peuvent comporter des imperfections momentanées. L'essentiel est dans la compréhension de la logique décrite. Pour rappel, la cotation IHR (Information Humainement Responsable), même si elle est la seule à répondre aux critères juridiques, ne peut en aucune façon être considérée comme une information légale...pour l'instant. A n'en pas douter, l'ampleur et la cyclicité des crises boursières ayant comme base principale la désinformation financière boursière actuelle, rendront obligatoire la publication du cours IHR et ainsi le respect de la loi sera enfin une réalité.

Ci-dessous, la colonne "Ratio Volumes J/J-1" vous permet d'affiner votre perception de l'évolution des réalités de la variation quotidienne des volumes et des cours.

ISIN Cotations du jour

17/09/2021
Cours du Jour Variation Officielle en % Volume Echangé Jour Ratio Volumes J/ J-1 Flottant en nombres de titres négociables Calcul Variation VHR en % % de désinformation (VSJ / VHR) Flottant % = Pourcentage de titres réellement négociables Volume Total Titre + Bas Jour
FR0000120073 AI Air Liquide / BlackRock 4,98% 143,80 -2,71% 1 666 851 139,68% 156 345 703 -0,02889% 98,93% 33,00 473 774 858 143,6
NL0000235190 AIR Airbus 113,04 -1,60% 3 380 743 133,93% 581 183 791 -0,00931% 99,42% 73,94 786 020 816 111,86
FR0010220475 ALO Alstom / BlackRock 4,50% 32,24 3,47% 4 146 728 40,96% 154 920 810 0,09288% 97,32% 41,50 373 303 156 31,28
LU1598757687 MT Arcelor Mittal 27,21 -4,16% 12 499 934 164,44% 670 839 184 -0,07751% 98,14% 65,65 1 021 903 623 27,14
FR0000051732 ATO Atos                     
FR0000120628 CS Axa  23,10 -1,01% 8 529 608 89,56% 1 920 926 707 -0,00448% 99,56% 79,43 2 418 389 408 23,08
FR0000131104 BNP BNP Paribas / BlackRock 5,02% 53,54 -1,14% 7 193 165 171,00% 38 743 755 -0,21165% 81,43% 3,10 1 249 798 561 53,54
FR0000120503 EN Bouygues / BlackRock 4,96% 35,81 -0,61% 1 758 323 177,90% 84 147 925 -0,01275% 97,91% 22,10 380 799 396 35,79
FR0000125338 CAP CapGemini  192,35 -0,85% 510 624 66,49% 12 152 508 -0,03572% 95,80% 7,20 168 784 837 192,05
FR0000120172 CA Carrefour 14,71 -1,11% 5 831 253 112,62% 613 126 018 -0,01056% 99,05% 74,99 817 623 840 14,685
FR0000045072 ACA Credit Agricole 11,66 -1,77% 14 150 404 163,62% 233 335 091 -0,10734% 93,94% 8,00 2 916 688 640 11,66
FR0000120644 BN Danone / BlackRock 5,70% 59,32 -0,40% 2 744 519 123,91% 443 562 722 -0,00247% 99,38% 64,60 686 629 600 59,25
FR0000130650 DSY Dassault Systemes 50,01 -0,77% 3 531 870 162,05% 132 074 119 -0,02059% 97,33% 49,76 265 422 264 50,01
FR0010208488 ENGI Engie / BlackRock 4,52% 11,83 0,60% 58 263 933 723,35% 1 403 941 809 0,02490% 95,85% 57,65 2 435 285 011 11,502
FR0000121667 EL ESSILORLUXOTTICA 170,30 -0,51% 904 392 83,03% 277 448 410 -0,00166% 99,67% 63,20 439 000 648 169,48
FR0014000MR3 EUROFINS SCIENTIFIC SE 125,500 0,72% 2 267 990 696,32% 34 310 059 0,04759% 93,39% 32,50 105 569 412 124,480
FR0000052292 RMS Hermes 1277,50 1,39% 118 620 122,23% 34 310 059 0,00481% 99,65% 32,50 105 569 412 1261
FR0000121485 PPX Kering 637,20 2,36% 419 150 24,42% 73 010 463 0,01355% 99,43% 58,40 125 017 916 631,9
FR0010307819 LR Legrand SA 97,34 -1,48% 861 436 126,90% 267 447 746 -0,00477% 99,68% 100,00 267 447 746 97,08
FR0000120321 OR L'oreal 382,60 -0,18% 813 801 49,13% 235 816 294 -0,00062% 99,65% 42,06 560 666 415 380,55
FR0013390648 MC Lvmh 631,00 0,48% 863 299 81,42% 265 098 554 0,00156% 99,67% 52,52 504 757 339 627
FR0000121261 ML Michelin / BlackRock 4,80% 132,55 -2,00% 763 713 161,04% 95 554 618 -0,01598% 99,20% 53,58 178 340 086 132,35
FR0000133308 ORA Orange 9,35 0,49% 12 179 445 128,77% 1 884 916 106 0,00317% 99,35% 70,86 2 660 056 599 9,301
FR0000120693 RI Pernod Ricard / BlackRock 5,01%+4,57% 185,05 1,06% 868 300 111,55% 112 318 857 0,00819% 99,23% 42,89 261 876 560 184,75
FR0000130577 PUB Publicis Groupe / BlackRock 5,58% 56,10 -1,41% 940 990 47,41% 204 579 525 -0,00649% 99,54% 82,47 248 065 388 56,02
FR0000131906 RNO Renault 28,76 -1,20% 1 902 233 100,65% 178 882 410 -0,01276% 98,94% 60,49 295 722 284 28,615
FR0000073272 SAF Safran / BlackRock 6,38% 105,28 0,63% 2 340 971 182,23% 348 197 290 0,00424% 99,33% 81,50 427 235 939 103,56
FR0000125007 SGO Saint Gobain / BlackRock 4,50% 60,01 -2,31% 2 354 061 167,23% 436 001 888 -0,01247% 99,46% 81,85 532 694 623 59,75
FR0000120578 SAN Sanofi / BlackRock 5,90% 81,55 -0,15% 4 135 371 130,15% 1 020 396 594 -0,00061% 99,59% 80,93 1 260 761 540 81,22
FR0000121972 SU Schneider Electric / BlackRock 6,20% 152,98 -2,71% 2 108 542 106,31% 449 685 364 -0,01271% 99,53% 79,30 567 068 555 152,94
FR0000130809 GLE Societe Generale / BlackRock 6,54% 26,05 -1,12% 7 132 726 196,78% 592 581 165 -0,01348% 98,80% 69,44 853 371 494 25,995
NL00150001Q9 STLA Stellantis / BlackRock 3,77% 16,95 -2,66% 7 596 465 93,70% 1 998 573 636 -0,01011% 99,62% 64,06 3 119 934 695 16,95
NL0000226223 STM Stmicroelectronics / BlackRock 5,04%+1,72%+1,12% 38,89 -2,75% 3 781 608 132,32% 641 850 621 -0,01620% 99,41% 70,44 911 239 420 38,655
FR0000051807 TEP Teleperformance 368,40 -1,23% 187 806 61,54% 57 522 820 -0,00402% 99,67% 97,94 58 730 600 367,5
FR0000121329 HO Thales / BlackRock 4,97% 80,74 -1,03% 1 004 861 101,63% 99 167 101 -0,01044% 98,99% 46,48 213 365 958 80,74
FR0000120271 FP TotalEnergies / BlackRock 6,30% 38,39 -0,85% 11 808 387 60,87% 2 435 395 003 -0,00412% 99,52% 92,61 2 629 839 616 38,165
FR0013326246 URW Unibail Rodamco Wes / BlackRock 7,70% 66,01 -0,62% 3 127 654 395,94% 109 743 260 -0,01767% 97,15% 79,25 138 472 385 65,39
FR0000124141 VIE Veolia Environ / BlackRock 4,96% 27,36 -6,46% 4 430 696 39,67% 542 808 291 -0,05273% 99,18% 93,81 578 611 362 27,33
FR0000125486 DG Vinci  86,16 -2,24% 2 414 377 158,71% 517 026 034 -0,01046% 99,53% 87,85 588 519 218 86,01
FR0013384070 VIVNV Vivendi  31,75 -0,44% 12 885 338 73,51% 781 920 772 -0,00725% 98,35% 65,96 1 185 511 000 31,49
FR0011981968 WLN Worldline / BlackRock 5,46% 68,01 -1,76% 1 222 811 82,13% 241 331 609 -0,00892% 99,49% 86,46 279 135 504 67,77

RUBRIQUE POUR LES PROFESSIONNELS ASSUREURS, AVOCATS, EXPERTS-COMPTABLES, JUGES, NOTAIRES, PROFESSIONS FINANCIERES ET TOUTES AUTRES PERSONNES AVERTIES

INDICE DE CREDIBILITE DE LA PERFORMANCE ANNONCEE (ICRPA)

Si vous ne connaissez par l'intérêt de cet indice cliquez ICI

L1 : Nombre de titres du CAC40 dont les volumes pris en compte dans l'indice sont cohérents avec les volumes échangés du jour.

L2 : Nombre de titres du CAC40 dont les volumes pris en compte dans l'indice ne sont pas cohérents avec les volumes échangés du jour, mais cohérents avec les volumes échangés hebdomadairement.

L3 : Nombre de titres du CAC40 dont les volumes pris en compte dans l'indice ne sont pas cohérents avec les volumes échangés du hebdomadairement, mais cohérents avec les volumes échangés mensuellement.

HL : Nombre de titres du CAC 40 dont les volumes pris en compte dans l'indice ne sont pas cohérents avec les volumes échangés quotidiennement, hebdomadairement, et mensuellement.

  Colonnes des volumes  
  HL L1 L2 L3
Totaux/ICRPA 19 12 4 5

PYRAMIDES PROFESSIONNELLES PERMETTANT UNE VISUALISATION ET UNE REFLEXION SUR LA LIQUITE, FLUIDITE ET VISCOSITE DE L'INDICE CAC 40.

INDICE CAC 40 QUI EST BIEN UN INDICE DE STRUCTURE COMPTABLE ET NON DE REALITE FINANCIERE

                                                  En nombre de titres dans l'indice                                  En poids dans l'indice

                                                               

Les graphiques ci-dessous sont des graphiques professionnels d'analyse voire de prospective.

Ces graphiques permettent de visualiser l’évolution au jour le jour de l’indice boursier.

 

- Évolution en valeur : Précision sémantique : Bien que la valeur soit une notion d'approche économique, la valorisation une application de règles comptables et le prix une réalité financière ; c'est volontairement que le graphique stipule Évolution CAC 40 en Valeur. Il a volontairement été privilégié la notion de répercussions économiques au détriment de la valorisation comptable.

- Tendance (projection de l’évolution future basée sur les données depuis le début de l’année)

- Evolution théorique de la valeur basée sur un taux d’accroissement annuel de 10%

- Évolution de la variation journalière constatée à la clôture de la séance boursière (VSJ)

- Évolution de la variation journalière corrigée par le nombre de titres échangés lors de la séance boursière (VHR)

- L’objectif est de mettre en exergue l’écart entre la variation boursière annoncée lors de la clôture de la séance (évolution fictive car basée sur un très faible volume de titres échangés) et la variation effective calculée sur la base du nombre total de titres échangés.

Le graphique ci-dessous démontre l'amplitude des effets des valorisations comptables mark to market dans les variations quotidiennes du CAC 40 . L'indice CAC 40 est bien un indice boursier de structure comptable et non de réalité financière.

À gauche, les variations comptables officielles du CAC 40 (en rouge) pouvant aller de -2,5% à +2,50% qui alimentent quantité de dérives de produits et raisonnements présentés à tort comme ayant une réalité financière ; à droite, les Variations financières Humainement Responsables© dites VHR © du CAC 40 (en bleu) qui pondèrent, en parfait respect du principe juridique "d'égalité des porteurs", les variations des actions du CAC 40 par la faiblesse des volumes échangés qui peuvent passer de + 0% à 2%.

Je vous propose de constater et réflechir à la logique et aux effets pervers de la variation comptable mark-to-market (dite valeur de marché).

GRAPHIQUES ANALYTIQUES

GRAPHIQUE MIS A JOUR DE NUIT AVEC LE DOW JONES

GRAPHIQUES COMPARATIFS

Souvenez-vous :

CAC 40 à 6922.33 à la fermeture du 4 septembre 2000 / CAC 40 à 2403,04 au 12 mars 2003, soit -65.28%

CAC 40 à 2403,04 au 12 mars 2003 / CAC 40 à 5550,36 à la fermeture du 2 Janvier 2008, soit 130,97%

CAC 40 à 5550,36 à la fermeture du 2 Janvier 2008 / CAC 40 à 3475,40 au 21 octobre 2008, soit -37.38%

CAC 40 à 6041,50 à la fermeture du 2 Janvier 2020 / CAC 40 à 5551,41 au 31 décembre 2020, soit -8,11%

CAC 40 à 5588,96 à la fermeture du 4 Janvier 2021 / CAC 40 à 6570,19 au 17 septembre 2021, soit 17,56%

La hausse du CAC 40 depuis le 4 janvier de 17,56% corrigée de l'indice de pondération du jour de 93,39%* devient une hausse en Variation Humainement Responsable de 1,16%.

INDICE CAC 40 EN VERSION IHR* 5588,96 (cours au 4 janvier 2021) + 1,16% = 5653,79

Et si la hausse de 1,16 % en Variation Humainement responsable n'était constituée que des "résidus" des formules mathématiques utilisées ? 1,16/9 (mois de septembre ou pour la version professionnelle en jours de Bourse) = 0,13%. Ce site étant à destination des épargnants "non avertis", j'ai opté pour le nombre de mois pour une simplification de la compréhension.

*IHR : Information Humainement Responsable

*Le % de désinformation le plus faible du tableau dans le tableau (93,39% sur les titres EUROFINS SCIENTIFIC SE) pour les échanges de plus de 10% du flottant.

La variation IHR (Information Humainement Responsable) met en exergue l'importance d'une gestion active et réactive quotidienne des volumes de titres détenus en gestion. Faute de cela, il est vendus et commentés des mouvements présentés comme "boursiers" qui n'ont aucune pertinence financière. Plus de 90%, tel est le taux minimum quotidien de distorsion des réalités et possibilités financières. L'application non raisonnée de la norme comptable mark-to-market est notre "glyphosate". Demain, sans réaction des professionnels en faveur de l'Information FInancière Humainement Responsable (IFIHR© et INFIHR©), le scandale financier du "glyphosate" comptable mark-to-maket fera la une de la presse et le plein des Tribunaux. Quel professionnel pourra dire qu'il ne savait pas ? Quelle assurance acceptera de couvrir ces errements non-professionnels ? Bâtir sur le retour du raisonnable et du responsable, tel est ce qui a été préparé depuis plusieurs années. Tel est ce que je propose aux notaires, experts-comptables / commissaires aux comptes et autres prestataires financiers qui ne voudraient pas ou plus participer à des faits juridiques relevant de la perte de chance, de l'abus de confiance et de l'escroquerie des épargnants non avertis.

Agir dans l'intérêt des épargnants et de l'Etat est encore possible, la prochaine crise systémique arrivée le sera-t-il encore ?

Je pense qu'il est grand temps qu'une offre financière alternative Humainement Responsable soit ORGANISEE et proposée aux épargnants.

Pour comprendre l'intérêt et l'importance de cet indice : Article paru en France dans Economie matin du 30 01 17 Liquidité boursière ou le leurre d'un aveuglement collectif ?

AUX PROFESSIONNELS QUI DOUTENT ENCORE DES REALITES DE L'INFORMATION HUMAINEMENT RESPONSABLE

DERNIERE DECISION JURIDIQUE

MISE EN LIGNE LE 28 09 20

Lu sur PATRIMOINE 24 "La Cour rejette le pourvoi effectué par un CGP, à l’encontre de l’arrêt rendu par la CA de PARIS, le 9 janvier 2018 qui le condamne à réparer à hauteur de 80 % , le préjudice fiscal, pour perte de chance, subi par l’un de ses clients, investisseur DTD."

Cette décision est très importante, car elle pourrait être l'une des références juridiques qui pourraient être appliquées lorsque les conditions des commercialisations, des conseils et des ventes d'OPCVM feront l'objet de poursuites juridiques pour pertes de chances, abus de confiance et escroquerie. Vous doutez de mes propos ? Pour rappel, dans 99,99% des cas de ventes d'OPCVM, il y a échange de cash contre des valorisations comptables gonflées à plus de 90%.

QUI PEUT ENCORE DOUTER QU'A LA PERTE DE CHANCE, SE CUMULENT L'ABUS DE CONFIANCE ET L'ESCROQUERIE ? Référence ICI

Un bon mensonge doit avoir toutes les apparences de la vérité et doit être conforme au mode de pensée de celui à qui il s'adresse.

Dans un autre cadre, mais confirmant l'obligation d'information loyale et sincère, trois transactions conclues avec des CIF portant sur des manquements aux obligations d'information loyale et sincère dans la documentation remise aux clients.
Décision de la Commission des sanctions du 3 juillet 2020 n°19-07.
Décision de la Commission des sanctions du 26 juin 2020 n°19-12.

Pour rappel, le seul enseignement du cours de fermeture des marchés est qu'il n'y avait plus d'acheteur à ce cours.

Dès lors, malgré les enseignements et mea-culpa post crise, comment continuer d'utiliser le cours de fermeture des marchés financiers comme seule référence de valorisation comptable pour les fonds communs de placement ou comme référence financière générique pour l'ensemble des titres en libre circulation (flottant) ? Comment parler de marché haussier ou baissier ? Dans certains cas, cette hérésie ne serait-elle pas qualifiable en termes juridiques de perte de chance, d'abus de confiance et d'escroquerie ? Et si elle l'était dans tous les cas ?

Si vous êtes une compagnie d'assurances, pourquoi ne pas intégrer un profil vierge de passif éthique et juridique ?

Etc..

 

Articles parus en Suisse

Article paru dans l’Agefi Suisse du 13 05 15 : Le prix doit être reconsidéré.

Article paru dans l'Agefi Suisse du 27 10 17 : Marchés financiers : liquidité, fluidité ou viscosité ?

Article paru dans l’Agefi Suisse du 14 11 17 : L’Indice de crédibilité de réalisation des performances annoncées (ICRPA)

Article paru dans l’Agefi Suisse du 09 02 18 : L’année 2020 verra-t-elle le krach de la comptabiliarisation ?

Article paru dans l’Agefi Suisse du 23 01 19 : Indices boursiers, oui, mais…

Voir quotidiennement www.agencedecotationihr.com

EN CAS DE BESOIN : Tel 06 70 32 70 15 ou 00 33 6 70 32 70 15

Le CAC 40 est un INDICE PROFESSIONNEL calculé en fonction de la règle comptable mark-to-market, règle QUI N'A AUCUNE REALITE FINANCIERE.

Pour les non professionnels et les épargnants, le cours de protection juridique et financière du Cac 40 est le cours de la Variation Humainement Responsable (VHR).

La variation VHR est la seule qui respecte le principe juridique d’égalité des porteurs de parts.

A VOTRE AVIS, 26 05 18 : Fonds commun de placement action, simple chaîne de Ponzi ?

Pour rappel : Les fonds communs de placement ne sont pas des produits financiers.

Précision : Pour les professionnels qui commercialisent des fonds communs de placement qui ne respectent pas une certaine cohérence entre les volumes détenus et les volumes échangés quotidiennement sur les marchés

Les fonds communs de placement sont des copropriétés valorisées par la règle comptable mark-to-market. Règle qui n'a aucune obligation (et n'a pas) de pertinence financière. Dès lors, sans une analyse professionnelle de la cohérence des performances financières annoncées, la qualification des faits juridiques peut aller jusqu'à l'abus de confiance et l'escroquerie des épargnants.

- Le % de désinformation VSJ/VHR repris dans le tableau ci-dessous constitue l'Indice de Risque Juridique Avéré (IRJA) lors de tous conseils, toutes prescriptions ou ventes de fonds communs de placement . Quotidiennement, vous pourrez constater que cet indice descend rarement en dessous de 95%...

- L'Indice de Crédibilité de Réalisation des Performances Annoncées (ICRPA) est la différence entre une information qui pourrait être estimée crédible à 100% et l'Indice de Risque Juridique Avéré (IRJA). Cet indice est rarement supérieur à 5%...

- L'Indice de Crédibilité d'Equivalence Financière (ICEF) est égal à 100%-VHR

Monsieur Claude BEBEAR, président d’honneur d’Axa, dans La Tribune du 25 août 2009 : « Cela n’a aucun sens de comptabiliser dans l’instant une valeur de marché qui ne reflète pas la valeur des actifs. Cela accélère la formation de bulles ou la production de krachs sans donner une image fidèle des entreprises. Il faut aussi réglementer les agences de notation dont les notes ne sont pas suffisamment transparentes et lisibles. Cela frise parfois la malhonnête.

ENSEIGNEMENT CAC A 0%

CI-DESSOUS LE 21 02 19 LE CAC 40 EST A 0% MALGRE UNE AMPLITUDE DE MOUVEMENT DE +3.61 A -6.85%....

CELA PROUVE ENCORE UNE FOIS SON INCOHERENCE

ET POURTANT, IL CONTINUE DE SERVIR DE SUPPORT A DES OPERATIONS A EFFETS DE LEVIERS (SOUS LA CAUTION DE L'EPARGNE DES PARTICULIERS, DES CAISSES DE RETRAITE, ET AUTRES), AU PRELEVEMENT DE FRAIS INDUS, A DES COMMENTAIRES BOURSIERS COMPLETEMENT FAUSSES , A DES VENTES DE PRODUITS PLUS QUE CONTESTABLES, ETC... .

QU'ON L'ACCEPTE OU NON, PARCE QUE C'EST DIFFICILE A ENTENDRE, LA PERTE DE CHANCE, L'ABUS DE CONFIANCE ET L'ESCROQUERIE DES EPARGNANTS NON AVERTIS EST BIEN DE MISE DANS LA CONFIGURATION ACTUELLE.

QUAND CELLES ET CEUX (VOIRE UN RESEAU PRECONSTITUE OU EN CONSTITUTION) VOUDRONT AGIR APRES AVOIR REFLECHI AUX REALITES DE LA SITUATION ACTUELLE, MES TRAVAUX SERONT A LEUR DISPOSITION.

IL N'Y A JAMAIS EU D'AMBIGUÏTÉ PROFESSIONNELLE OU JURIDIQUE SUR MON REFUS DE PARTICIPER A CE QUI RISQUE D'ÊTRE UN DES PLUS GRANDS SCANDALES FINANCIERS, À SAVOIR : LES VALORISATIONS COMPTABLES VENDUES COMME PERFORMANCES FINANCIÈRES RÉALISABLES PAR TOUS, ET SUJET À DES PRÉLÈVEMENTS FINANCIERS INDUS AU TITRE DE COMMISSIONS DIVERSES ET VARIÉES, VOIRE A DES COMMISSIONS DE SURPERFORMANCES UBUESQUES CAR SUR DES SUPERFORMANCES INEXISTANTES.

EXEMPLE QUI PROUVE ENCORE UNE FOIS L'INCOHERENCE FINANCIERE DE L'INFORMATION DU CAC 40

LA SEANCE DU 21 02 19 FAIT RESSORTIR UN CAC A 0% MALGRE UNE AMPLITUDE DE MOUVEMENT PENDANT LA SEANCE DE BOURSE DE +3.61% à -6.85%

Cotations au 21/02/19 Dernier Cours du Jour Variation Officielle en % Volume Echangé Jour Flottant en nombres de titres négociables Calcul Variation VHR en % % de désinformation (VSJ / VHR) Flottant % = Pourcentage de titres réellement négociables Volume Total Titre + Bas Jour + Bas Crise du 09/03/09 + Bas Posterieur 09/03/09
Accor Hotels 38,58 -3,69% 1 767 752 212 674 252 -0,02242% 99,39% 0,73% 290 881 651 38,15 17,37 16,57
Air Liquide 108,85 0,60% 825 017 418 369 967 0,00116% 99,81% 0,98% 427 966 930 107,65 51,71 50,40
Airbus 111,36 0,22% 1 937 817 556 321 140 0,00055% 99,75% 0,72% 776 367 881 110,6 0,87 -
Arcelor Mittal 20,28 -0,07% 4 086 925 631 352 195 -0,00028% 99,60% 0,62% 1 021 903 623 20,15 35,55 21,82
Atos 83,04 0,22% 543 718 92 375 162 0,00112% 99,49% 0,86% 106 884 000 80,02 12,64 10,47
Axa 21,39 1,09% 10 853 364 1 910 921 270 0,00488% 99,55% 0,79% 2 423 347 000 21,11 5,71 5,70
Bnp Paribas 41,60 -2,28% 5 788 642 1 086 235 429 -0,01056% 99,54% 0,87% 1 249 798 561 41,375 20,43 20,27
Bouygues 32,71 3,61% 2 515 718 225 350 234 0,02478% 99,31% 0,61% 366 484 738 32,16 22,03 20,88
CapGemini 102,05 -1,21% 537 204 157 812 320 -0,00385% 99,68% 0,93% 168 817 033 101,65 21,12 -
Carrefour 17,77 -0,73% 2 445 180 589 521 150 -0,00230% 99,68% 0,76% 774 677 811 17,645 18,41 14,65
Credit Agricole 10,49 -0,93% 8 018 992 1 132 560 647 -0,00260% 99,72% 0,40% 2 866 437 156 10,462 5,92 3,98
Danone 67,80 1,38% 1 938 886 637 828 765 0,00391% 99,72% 0,93% 685 055 200 66,87 33,91 32,29
Dassault Systemes 127,45 -0,89% 238 901 132 113 193 -0,00081% 99,91% 0,50% 262 443 189 126,8 9,99 8,12
Engie 14,13 0,14% 4 147 657 1 715 557 743 0,00024% 99,83% 0,70% 2 435 285 011 13,975 26,85 17,65
EssilorLuxottica 107,15 -0,14% 630 048 201 051 258 -0,00040% 99,71% 0,92% 219 140 639 107,1 26,08 -
Hermes 551,40 0,44% 58 885 28 342 646 0,00025% 99,94% 0,27% 105 569 412 548,8 16,75 11,11
Kering 476,40 0,40% 196 462 74 338 357 0,00062% 99,84% 0,59% 126 279 322 474,3 23,40 17,65
Legrand SA 58,14 0,03% 461 187 255 765 555 0,00005% 99,83% 0,96% 267 495 149 57,92 25,47 22,29
L'oreal 225,50 0,49% 364 498 234 172 100 0,00032% 99,93% 0,42% 560 396 652 224,4 46,00 -
Lvmh 296,95 0,12% 399 174 264 895 842 0,00009% 99,92% 0,52% 505 029 495 295,5 42,75 38,10
Michelin 103,40 0,39% 615 592 169 352 384 0,00133% 99,66% 0,94% 179 847 632 102,75 21,18 -
Orange 13,65 0,00% 12 898 083 2 162 517 769 0,00000%   0,81% 2 660 056 599 13,245 38,43 35,69
Pernod Ricard 152,95 1,29% 405 014 199 163 919 0,00197% 99,85% 0,75% 265 421 592 151,25 12,25 11,30
Peugeot 22,35 0,77% 2 014 598 653 860 520 0,00171% 99,78% 0,72% 904 828 213 22,14 44,85 31,10
Publicis Groupe 48,13 -1,74% 830 104 214 709 548 -0,00614% 99,65% 0,91% 235 249 801 47,76 18,59 15,08
Renault 59,93 -0,07% 780 577 184 394 790 -0,00018% 99,74% 0,62% 295 722 000 59,18 10,31 10,16
Safran 118,25 0,64% 774 167 321 351 462 0,00112% 99,83% 0,72% 443 680 643 117,25 6,76 6,59
Saint Gobain 32,95 -0,66% 1 453 268 476 321 904 -0,00174% 99,74% 0,86% 552 489 858 32,62 17,98 16,65
Sanofi 73,10 -1,48% 2 443 884 1 107 902 527 -0,00290% 99,80% 0,89% 1 249 058 037 72,95 38,43 36,06
Schneider Electric 70,00 0,86% 1 465 754 515 130 712 0,00218% 99,75% 0,89% 579 168 769 69,04 21,50 19,51
Societe Generale 24,98 -1,34% 4 078 929 747 027 854 -0,00677% 99,50% 0,92% 807 917 739 24,915 18,36 14,32
Sodexo 96,50 0,65% 252 392 83 335 050 0,00111% 99,83% 0,57% 147 454 887 95,64 2,97 -
Stmicroelectronics 14,65 -0,17% 2 223 959 650 623 795 -0,00041% 99,76% 0,71% 911 156 920 14,545 9,70 8,58
TechnipFMC 20,14 -6,85% 3 358 017 447 822 143 -0,05110% 99,25% 0,99% 450 145 880 19,395 24,83 17,10
Total 49,74 0,21% 5 454 505 2 257 311 745 0,00043% 99,79% 0,85% 2 640 602 007 49,43 34,73 29,40
Unibail - Wfd Unibai 143,78 -0,03% 379 390 137 931 765 -0,00008% 99,73% 1,00% 138 288 601 143,72 62,60 62,60
Valeo 27,94 -0,78% 2 706 843 237 507 383 -0,00879% 98,87% 0,99% 240 253 100 26,68 26,75 26,26
Veolia Environ. 19,76 1,73% 3 542 913 525 369 515 0,01088% 99,37% 0,93% 563 364 823 19,37 15,63 7,80
Vinci 82,06 1,26% 1 134 011 502 383 852 0,00239% 99,81% 0,84% 597 515 984 80,96 25,26 22,00
Vivendi 23,97 0,08% 3 531 279 902 023 513 0,00022% 99,73% 0,69% 1 306 234 196 23,85 18,33 14,1

ARTICLE DU 15 01 19 DE LA TRIBUNE (FRANCE) : QUI CONTROLE LE CAC 40 ?

Sources d'information EURONEXT

Avertissement : "Les données présentes dans le tableau ci-dessus proviennent de sites internet ouverts au public . L'import de ces données s'effectue via un langage encodé chez notre hébergeur 1&1 IONOS. Le calcul de la variation non officielle IHR (en%) ne fait que retraiter ces données officielles via une simple formule de calcul, elle-même intégrée chez notre hébergeur 1&1 IONOS. En conséquence, nous ne serions être tenus pour responsables de toute erreur, tout manquement de données ou de toute valeur égale à zéro dans le dit tableau."

Avertissement : Dans le tableau ci dessus les noms avec une * signifie que la valeur est entrée au CAC40 ultérieurement au 09/03/09. La valeur +Bas
(09/03/09) est donc à zéro.

Il est vrai que les dérives des marchés dérivés n'existent que par cette volatilité purement comptable qui, dans les faits, n'a aucun fondement juridique.

L’indice CAC 40 est un pur montage comptable dont la seule utilité financière est de servir de support aux opérations spéculatives et aux produits dérivés professionnels.

Souvenez-vous : Article " Marchés financiers: l’ivresse des sommets"

DERNIERS ARTICLES PARUS DANS L'AGEFI SUISSE

Dernier article paru le 12 02 19 : De l'opportunité d'habilité financière

Article paru le 23 01 19 : Indices boursiers : oui, mais...

Souvenez-vous de cet article de 2018

L'année 2020 verra-t-elle le krach de comptabiliarisation ?

PROPOSITION D'ARTICLES A L'AGEFI SUISSE

26 09 19 : De la singularité comptable à l’obligation d’habilité financière ?

28 10 19 : Approche technique des Fonds de Stabilisation Boursiers Régionaux (FSBR)©

Ecorama du 10 janvier 2019 : Ces 10 entreprises qui tiennent la France !

C'est la face cachée, ou le côté vieux monde, de la "start-up nation". Les fleurons du CAC 40 (Total, Danone, Vinci, Axa, BNP Paribas, LVMH...) pèsent de tout leur poids sur le pouvoir politique pour parvenir à leurs fins. Leurs leviers : le lobbying, les réseaux, le mécénat, le pantouflage et l'entrisme. Le point de vue de Franck Dedieu, directeur adjoint de la rédaction de Marianne. Ecorama du 10 janvier 2019, présenté par David Jacquot sur Boursorama.com

Le 11 07 2019, preuve par 9 de l'intérêt de l'information boursière humainement responsable

Pour en comprendre l'origine :

ARTICLE PARU EN FRANCE DANS ECONOMIE MATIN DU 26 MAI 18 : FONDS COMMUN DE PLACEMENT ACTION, SIMPLE CHAÎNE DE PONZI ?

ARTICLE PARU DANS L'AGEFI SUISSE DU 25 NOVEMBRE 2016 : L'ENIGME DE LA LIQUIDITE FINANCIERE

« Toute vérité passe par trois phases : d’abord elle est ridiculisée, puis elle est combattue et enfin elle est considérée comme évidente » Arthur Schopenhauer.

Pourquoi, comment ou combien ?
Combien ? Parce que tous les frais basés sur les cours de la Variation Spéculative du Jour sont gonflés à l'hélium du choix comptable.
Choix comptable qui fabrique volontairement cette situation. Situation, support de désinformation, d'abus de confiance et d'escroquerie des épargnants et des Etats.

Et si le calcul de l'ISF était faux ?

Cette question mérite d'être posée et approfondie par les juristes et les professionnels car comment taxer un patrimoine qui n'existe pas et qui ne peut exister dans sa valorisation financière et fiscale actuelle ? Comment prendre comme référence patrimoniale des cours de bourse alors que ces derniers ne sont pas réalisables par l'ensemble des personnes taxées .
Mieux, si l'ensemble (ou même une minorité) des personnes taxées voulait vendre les titres, cela se traduirait mécaniquement par une baisse plus que significative (krach) de la valeur des titres boursiers.
La seule base correcte pour une estimation ne serait-elle pas dans l'utilisation du cours VHR ?